文|孟永輝

隨著“互聯(lián)網(wǎng)+”的魔力不斷減弱，很多行業(yè)在經(jīng)歷了前期的飛速發(fā)展后，開始陷入到新的瓶頸期。金融行業(yè)也不例外。盡管在“互聯(lián)網(wǎng)+”時(shí)代，我們見證了眾多互聯(lián)網(wǎng)金融平臺(tái)的誕生以及互聯(lián)網(wǎng)巨頭的加入，但是無論是創(chuàng)業(yè)者還是有一定積累的互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)，他們?cè)诮?jīng)歷了長期的發(fā)展后同樣陷入到新一輪的增長瓶頸期。

流量優(yōu)勢(shì)的消耗殆盡、用戶活躍度的不斷下降、平臺(tái)模式的創(chuàng)新度不高等問題不斷困擾著互聯(lián)網(wǎng)金融平臺(tái)在新階段的發(fā)展。與此同時(shí)，互聯(lián)網(wǎng)金融上半場(chǎng)的盲目發(fā)展所帶來的一些問題也開始出現(xiàn)，平臺(tái)跑路、用戶利益受損等問題的不斷出現(xiàn)在讓互聯(lián)網(wǎng)金融的形象受到損害的同時(shí)，同樣為未來互聯(lián)網(wǎng)金融的發(fā)展敲響了警鐘。

簡單的用戶轉(zhuǎn)移不能帶來持久的發(fā)展

以流量思維為主導(dǎo)的“互聯(lián)網(wǎng)+”時(shí)代給人們帶來的一個(gè)很重要的觀點(diǎn)就是流量至上的理念。但是，流量至上的理念并不能夠給行業(yè)本身帶來本質(zhì)性的發(fā)展。如果流量至上的觀念如果得不到有效利用的話，甚至還有可能對(duì)企業(yè)自身造成傷害。

以P2P平臺(tái)為例，很多平臺(tái)會(huì)以高收益、短周期等方式將用戶吸引到自己的平臺(tái)上，但是如果平臺(tái)對(duì)于項(xiàng)目缺少一個(gè)相對(duì)較為穩(wěn)健的把控的話，投資者的收益可能就會(huì)得不到保障。等到這種問題項(xiàng)目越積越多，最終受傷的仍然將會(huì)是投資者或用戶本身。所以，簡單的用戶轉(zhuǎn)移并不能夠帶來平臺(tái)持久的發(fā)展，只有真正將用戶和項(xiàng)目綁定在一起，才能發(fā)展得更好。

有人可能會(huì)問，既然項(xiàng)目和用戶需要深度綁定才能獲得更加長遠(yuǎn)的發(fā)展，那么為什么大平臺(tái)上面那么多的用戶和項(xiàng)目依然沒有問題呢？首先，主要是因?yàn)榇笃脚_(tái)能夠用自己的優(yōu)勢(shì)來彌補(bǔ)問題項(xiàng)目帶來的負(fù)面影響，讓投資者的利益不會(huì)受到傷害。其次，大平臺(tái)能夠加入不同的收益讓投資者的風(fēng)險(xiǎn)能夠在可控的范圍內(nèi)，通過將投資者的回報(bào)豐富化，能夠讓用戶的收益降到最低。第三，大平臺(tái)不同的用戶屬性能夠讓他們能夠從不同的方向獲得用戶，從而讓項(xiàng)目運(yùn)營能夠做到足夠輕、足夠安全。

但是，這種發(fā)展模式對(duì)于一般的平臺(tái)來講就會(huì)遭遇到很大的挑戰(zhàn)。因?yàn)槌兄Z給用戶的高收益、短周期需要兌付，只有這樣才能繼續(xù)發(fā)展下去。但是，流量至上時(shí)代的一個(gè)很大的特點(diǎn)就是用戶量會(huì)不斷增加，相對(duì)應(yīng)的項(xiàng)目也需要不斷增加，等到項(xiàng)目增加無法滿足用戶增加的需求，抑或是等到平臺(tái)無法控制項(xiàng)目和用戶之間的關(guān)系便會(huì)出現(xiàn)問題。

因此，簡單地依靠用戶的轉(zhuǎn)移和增長并不能夠帶來平臺(tái)的持續(xù)發(fā)展，只有真正參與到項(xiàng)目運(yùn)營過程當(dāng)中，才能從根本上把控項(xiàng)目，借此來維護(hù)用戶和平臺(tái)的利益。比如，聚米眾籌就不是僅僅靠流量思維，盲目地拓展項(xiàng)目，而是真正參與到每一個(gè)項(xiàng)目的運(yùn)營過程當(dāng)中，通過深度介入來確保對(duì)于項(xiàng)目的把控，這樣做不僅能夠深度了解項(xiàng)目，而且能夠從根本上保障用戶的利益。

互聯(lián)網(wǎng)金融絕不僅僅只是“互聯(lián)網(wǎng)+金融”

既然用戶的盲目拓展將會(huì)給平臺(tái)帶來巨大的發(fā)展壓力，甚至有可能會(huì)對(duì)平臺(tái)自身的發(fā)展造成負(fù)面影響。那么，互聯(lián)網(wǎng)金融是不是就是“互聯(lián)網(wǎng)”與“金融”這兩大元素之間的簡單相加呢？很顯然不是。當(dāng)前，很多平臺(tái)之所以會(huì)面臨這樣那樣的問題，其中一個(gè)很重要的問題就在于，他們沒有搞清楚“互聯(lián)網(wǎng)”與“金融”這兩大要素之間的關(guān)系，最終為自身的發(fā)展埋下了諸多隱患。

互聯(lián)網(wǎng)金融面臨的問題很大一部分愿意是有定位不清造成的，很多平臺(tái)僅僅只是將互聯(lián)網(wǎng)看作是一個(gè)獲取用戶的手段，而不從金融這個(gè)原點(diǎn)來改變。經(jīng)過一輪發(fā)展下來，我們發(fā)現(xiàn)，金融的底層邏輯并沒有得到改變，互聯(lián)網(wǎng)的一些不好的方面也對(duì)金融行業(yè)本身產(chǎn)生的影響。所以，我們說，互聯(lián)網(wǎng)金融絕不僅僅只是“互聯(lián)網(wǎng)”和“金融”這兩種元素的簡單相加，而是應(yīng)當(dāng)具有更加豐富的內(nèi)涵。

而在“互聯(lián)網(wǎng)+”階段，將其看作是一種手段幾乎是整個(gè)行業(yè)的共識(shí)。這種思路在行業(yè)發(fā)展早期可能是有用的，但是等到行業(yè)發(fā)展的中后期，如果我們?cè)賹⒒ヂ?lián)網(wǎng)看作是一種手段，那么它的作用可能就不會(huì)再有之前那樣有力和強(qiáng)大。如果互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)無法給它“+”的那個(gè)行業(yè)帶來本質(zhì)性的影響的話，那么，這個(gè)行業(yè)的發(fā)展將會(huì)受到很多限制和制約，甚至還有可能給自身帶來消極影響。

互聯(lián)網(wǎng)金融目前面臨的是同樣的問題。盡管“互聯(lián)網(wǎng)+”讓傳統(tǒng)金融行業(yè)獲取用戶的方式得到了改變，而且互聯(lián)網(wǎng)元素的加入的確提升了金融行業(yè)的效率，但是從本質(zhì)上來看，金融行業(yè)本身的運(yùn)作方式并沒有發(fā)生根本轉(zhuǎn)變，甚至還有倒退的現(xiàn)象。所以，互聯(lián)網(wǎng)金融絕對(duì)不能僅僅只是“互聯(lián)網(wǎng)”和“金融”的簡單相加，而是應(yīng)該具有更加深刻的意義。其中，以“互聯(lián)網(wǎng)+”為切入點(diǎn)的金融邏輯的創(chuàng)新就是一個(gè)非常好的方向。

比如，傳統(tǒng)意義上的金融邏輯就是指融資、投資等一些大家都非常常見的類型，而作為一個(gè)平臺(tái)或金融機(jī)構(gòu)所承擔(dān)的一個(gè)主要功能就是幫助需求方完成融資、投資。對(duì)于融資、投資背后更加深度的部分，這些平臺(tái)并沒有更多的涉及。這種運(yùn)營邏輯顯然無法給金融更深層次的東西帶來影響，如果平臺(tái)同樣作為金融的一份子介入其中，這種方式不僅能夠給項(xiàng)目方和投資者兩者都帶來影響，而且能夠最大限度地保障投資者和項(xiàng)目方的利益。

因此，互聯(lián)網(wǎng)金融絕對(duì)不僅僅只是“互聯(lián)網(wǎng)”和“金融”這兩種元素的簡單相加，而是自己作為金融的一份子加入到金融行業(yè)的具體操作當(dāng)中，并借助業(yè)已形成的金融相關(guān)的元素，促進(jìn)這個(gè)行業(yè)更好多地發(fā)展。以當(dāng)前眾籌行業(yè)為例，以京東眾籌、聚米眾籌、蘇寧眾籌為代表的平臺(tái)正在逐步轉(zhuǎn)變互聯(lián)網(wǎng)金融時(shí)代的平臺(tái)邏輯，通過將自身看作是互聯(lián)網(wǎng)金融的一份子來深度參與進(jìn)來，進(jìn)而給互聯(lián)網(wǎng)金融帶來更多有益的影響。

以互聯(lián)網(wǎng)金融為出發(fā)點(diǎn)的新金融時(shí)代終將來臨

既然以用戶為導(dǎo)向，以互聯(lián)網(wǎng)為手段的互聯(lián)網(wǎng)金融無法真正給金融行業(yè)帶來本質(zhì)性的改變，那么，互聯(lián)網(wǎng)金融只能算金融發(fā)展的一個(gè)階段而已，未來隨著更多元素加入到金融領(lǐng)域當(dāng)中，金融行業(yè)或許將會(huì)面臨更多新的，觸達(dá)本質(zhì)的改變。

互聯(lián)網(wǎng)逐步演變成為一種“基礎(chǔ)設(shè)施”，用戶不再是必需品。在互聯(lián)網(wǎng)金融開始階段，用戶是一種稀缺資源，因?yàn)樵谀莻€(gè)時(shí)候，所有的互聯(lián)網(wǎng)金融平臺(tái)都需要用戶來充實(shí)自己的平臺(tái)，來消化平臺(tái)上的項(xiàng)目。在這個(gè)階段，哪個(gè)平臺(tái)能夠在短時(shí)間內(nèi)獲得足夠多的用戶，哪個(gè)平臺(tái)就有可能會(huì)多一些生存下去的機(jī)會(huì)。因此，在互聯(lián)網(wǎng)金融早期，用戶是稀缺品的階段可能會(huì)成為一種驅(qū)動(dòng)力。但是，等到用戶積累到足夠多，特別是等到用戶習(xí)慣已經(jīng)發(fā)生了本質(zhì)改變的時(shí)候，互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)已經(jīng)無法給它所相關(guān)聯(lián)的行業(yè)產(chǎn)生太大影響。這個(gè)時(shí)候，如果我們依然按照以往的用戶至上邏輯進(jìn)行運(yùn)作，勢(shì)必會(huì)給這個(gè)行業(yè)帶來很多負(fù)面的影響。

當(dāng)用戶不再是必需品，互聯(lián)網(wǎng)金融的發(fā)展就需要進(jìn)入到一個(gè)全新的發(fā)展階段。在這樣一個(gè)階段，互聯(lián)網(wǎng)金融更多地要做的是如何提升現(xiàn)有用戶的活躍度、轉(zhuǎn)化率，優(yōu)化現(xiàn)有用戶的體驗(yàn)。從這個(gè)角度來看，互聯(lián)網(wǎng)金融僅僅只是從用戶的層面對(duì)金融行業(yè)產(chǎn)生了影響，等到用戶層面的效果不再明顯的時(shí)候，互聯(lián)網(wǎng)金融注定要進(jìn)入到一個(gè)全新的發(fā)展階段。

金融本身發(fā)生改變的“金融”或許并不是互聯(lián)網(wǎng)金融的樣子。盡管互聯(lián)網(wǎng)金融帶來了金融行業(yè)效率的提升，資源的整合，融資效率的加速，但是這些改變基本上都是基于表層的，真正深入到金融行業(yè)本身的改變卻很少。所以，等到金融行業(yè)本身發(fā)生改變之后，我們看到的金融的另外一面或許與當(dāng)下的互聯(lián)網(wǎng)金融并不相同。按照這樣一種邏輯，互聯(lián)網(wǎng)金融絕不僅僅只是當(dāng)前我們看到的這個(gè)樣子。

金融本身改變主要包括哪些呢？首先，金融的流程與環(huán)節(jié)可能將會(huì)發(fā)生改變。我們看到盡管互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)與金融行業(yè)發(fā)生了聯(lián)系，但是金融相關(guān)的流程和環(huán)節(jié)并沒有發(fā)生根本改變，金融相關(guān)的審計(jì)、背景調(diào)查、風(fēng)險(xiǎn)控制等環(huán)節(jié)依然是按照傳統(tǒng)的邏輯進(jìn)行的。如果這些環(huán)節(jié)不發(fā)生改變的話，互聯(lián)網(wǎng)金融改變的僅僅只是表層的元素，對(duì)于金融行業(yè)本身來講并不會(huì)發(fā)生太大的影響。

其次，金融最為基本的表達(dá)方式并沒有改變。盡管人們的操作和行為方式已經(jīng)變成了由網(wǎng)絡(luò)衍生而來的二維碼、指紋甚至人臉識(shí)別，但是金融行業(yè)底層的表達(dá)方式依然是傳統(tǒng)的貨幣。然而，傳統(tǒng)貨幣在交易上依然會(huì)面臨時(shí)間、空間等方面的限制。等到金融行業(yè)這些底層的概念發(fā)生改變之后，金融行業(yè)得到的改變或許更大。

因此，等到金融行業(yè)的表達(dá)方式發(fā)生改變之后，金融行業(yè)所發(fā)生的改變或許更大，更加能夠深入到金融行業(yè)的領(lǐng)域之中，這種金融所帶給人們的改變或許更加能夠激發(fā)人們的使用熱情，能夠帶動(dòng)這個(gè)行業(yè)更好，更快地發(fā)展。

互聯(lián)網(wǎng)金融時(shí)代以用戶和流量為導(dǎo)向的發(fā)展模式注定了其只是金融行業(yè)發(fā)展的一個(gè)階段而已。未來隨著更多的改變從金融行業(yè)本身發(fā)生，金融行業(yè)能夠扯動(dòng)的發(fā)展動(dòng)力或許要比現(xiàn)在來得更加猛烈。我們能夠從它身上獲得的便利或許要比現(xiàn)在的互聯(lián)網(wǎng)金融時(shí)代獲得的要多很多，一個(gè)新金融的時(shí)代終將來臨。

作者：孟永輝，資深撰稿人，媒體人，專欄作者。從事互聯(lián)網(wǎng)多年，長期關(guān)注行業(yè)研究，全平臺(tái)覆蓋粉絲量10萬+。微信公眾號(hào)：menglaoshi007